生态系统自我强化且不断演变
孙海涛直言，从过往几年来看，51信用卡的商业模式是与时俱进，一年比一年有所突破，这也是公司一个独特的之处。孙海涛强调，51信用卡是一个自我强化且不断演变的生态系统。
“用户入口是他想管理自己的帐单。在管理的过程中，他会发现某一个银行推出的信用卡非常好，可能会使用我的科技服务，他也可能多办一张信用卡。”孙海涛称。“在使用时间非常长的周期里面，会产生今天钱比较充裕我可以投资，下个月钱透支比较严重，我会做信贷撮合业务。因此，在三个周期里面循环发生业务，即有信用卡还款、又有..，还有投资和借贷。由此，其循环产生的自我生态的力量是非常强大的。”
“截至去年，我们在APP里面用户走完还款的金额超过了1000亿的人民币，这个是非常大的里程碑。此外，公司还推出了联名信用卡业务。主要是一些城市商业银行信用卡比较薄弱、用户基础不够大，双方合作以后诞生了非常多的机会。”孙海涛表示。“我们可以推荐、筛选信用卡用户，包括互联网的信贷领域的服务、反欺诈、风险控制，把这些服务输送给银行，帮银行一起发行信用卡。在提供科技服务的同时，公司可以取得信用卡的分成，并使我们的商业模式和盈利模式有一个升级。”
对此，51信用卡董事会秘书、资本市场副总裁魏建鹏也称，联名信用卡业务是跟城商行深度的合作。在这个模式里，，通过输出公司信用卡的科技能力，包括线上的流量、数据分析和系统分析，帮助中小银行赋能，让他们更好运营信用卡业务，更好在个人消费的业务里面发力。公司可以跟他们进行深度的绑定和合作，达到双赢的局面。
“从2017年4月份开始，公司合作伙伴陆陆续续增加，信用卡发行数量得到持续增长。截止到2017年底，公司累计发行了10万张联名信用卡，仅第四季度联名信用卡发行了6.7万张。”魏建鹏透露。“联名卡的业务模式是跟银行进行收入的分成，包括未来的分期手续费、利息等等，我们都可以从中获取利益。可以说，每年的卡片都可以在未来几年有收入的贡献。而且，这个收入是非常惊人的，甚至是几何式的增长和爆发式的增长。”
统计数据表明，截止2018 年一季度末，信用卡授信总额为13.14万亿元，占金融机构贷款余额的10.51%；信用卡应偿还的信贷余额为5.8 万亿元，授信使用率为44.14%。这也为51信用卡在这部分市场的远景提供了强大的需求支撑。
安信证券分析师黄守宏表示，一方面，截止2017年末，我国信用卡人均持卡量仅为0.39 张，和其他国家和地区对比，明显偏低；另一方面，信用卡贷款的资产质量较好，纵向来看不良率明显下降。横向来看，资产质量亦优于美国，和香港、韩国等地差不多。
因此，我国信用卡虽然经历了三十多年的快速发展，但未来空间依然广阔。实际上，信用卡业务也已成零售银行业务的发力点与主力军。随着我国经济进入高质量发展阶段，在消费升级的推进下，信用卡业务仍有巨大的市场空间。
